Основные моменты:
- Американские фондовые рынки пытаются восстановиться после ударов по Ирану, которые спровоцировали резкое падение фьючерсов накануне вечером.
- Индекс волатильности VIX достиг своего наивысшего уровня в этом году, поскольку трейдеры спешат застраховаться от рисков на фондовом рынке.
- Индекс деловой активности ISM PMI показывает рост в производственном секторе, оказывая ограниченную поддержку американским индексам.
Акции отыгрывают значительные потери, понесенные за ночь, на фоне потрясений, вызванных войной в Иране.
Основные американские фондовые индексы снизились в понедельник вскоре после открытия наличного рынка. Однако цены отыгрываются после резких потерь, понесенных на фьючерсном рынке накануне. Катализатором, вызвавшим распродажу в начале сессии, стало нападение США и Израиля на Иран в выходные. Хотя это событие вызвало волну нестабильности на мировом рынке, быстрый отскок акций говорит о том, что инвесторы ждали худшего.
Цена на золото подскочила, нефть взлетела, а индекс волатильности VIX достиг годового максимума.
В то время как акции падали, золото подскочило до самого высокого уровня за месяц, поскольку спрос на этот актив-убежище вырос. Нефть также взлетела более чем на 7%, прежде чем стабилизироваться. Инвесторы фондового рынка также искали защиты на рынке опционов, что привело к росту индекса волатильности CBOE (VIX) . Этот индикатор страха достиг своего самого высокого уровня в этом году.
Трамп заявляет, что операция идет с опережением графика, но трейдеры в это не верят.
Президент Трамп оптимистично настроен относительно скорого окончания войны с Ираном, заявляя, что операция идет «с опережением графика». Но, на мой взгляд, это лишь выдача желаемого за действительное, особенно если Иран заблокирует Ормузский пролив и продолжит бомбить своих арабских соседей. Аналитик из Barclays сказал, что, по его мнению, война не окажет существенного влияния на экономику США, но покупать на спадах еще слишком рано. С начала нового года инвесторы привыкли открывать новые позиции на спаде, но покупка акций во время эскалации войны может стать рискованным предприятием.
Рост цен на нефть на 7% и последующий быстрый разворот свидетельствуют о том, что риски, связанные с проливом, еще не учтены в цене.
Цены на нефть подскочили более чем на 7% на открытии, а затем быстро упали, почти полностью заполнив ночную гэп. Это говорит о том, что трейдеры не в полной мере учли возможное закрытие пролива, через который ежедневно транспортируется примерно 25% мировой нефти. Помимо опасений по поводу возникновения дефицита нефти, появились также новые опасения по поводу возможного возобновления инфляционного давления.
Спад наблюдается в технологическом и банковском секторах, в то время как оборонный и энергетический секторы демонстрируют блестящие результаты.
Сегодня давление со стороны продавцов затронуло все сектора, причем наибольшие потери понесли акции технологических и банковских компаний. Акции таких компаний, как Broadcom , Amazon и Alphabet, упали в технологическом секторе, в то время как Morgan Stanley и Goldman Sachs потянули вниз финансовый сектор.
Положительные моменты показали оборонные компании, такие как Northrop Grumman , Lockheed Martin и RTX . Нефтяные компании, такие как Exxon Mobil и Chevron, также продемонстрировали уверенный рост.
Производственный сектор ISM расширяется, но индекс SPX по-прежнему сталкивается с сопротивлением на уровне 50-дневной скользящей средней.
В экономических новостях, согласно отчету ISM о индексе деловой активности в производственном секторе, в феврале американский производственный сектор расширился второй месяц подряд, но лишь в третий раз за 40 месяцев. Этот показатель благоприятно сказывается на фондовом рынке, однако занятость по-прежнему сокращается, и сохраняются опасения по поводу возможного снижения корпоративных доходов из-за введения тарифов.
С технической точки зрения, индекс SPX практически не изменился за сессию после резкого снижения на открытии. Он по-прежнему сталкивается с препятствиями на уровнях 6864,00 и 6888,89, но основным уровнем сопротивления является 50-дневная скользящая средняя на отметке 6901,22. Реакция трейдеров на этот индикатор определит направление движения цены до закрытия.