Ключевые моменты:
- Фьючерсы на американские акции выросли на фоне роста оптимизма по поводу встречи Трампа и Си Цзиньпина на саммите АТЭС, что ослабило опасения по поводу торговой войны.
- Министр финансов Бессент подтвердила, что встреча Трампа и Си Цзиньпина в рамках АТЭС проходит по плану, что улучшило рыночные настроения.
- Трейдеры ждут высказываний Пауэлла, поскольку растущие ставки на снижение ставок ФРС в октябре и декабре повышают аппетит к риску.
Фьючерсы на американские акции продолжают расти благодаря успешному проведению торговых переговоров
Фьючерсы на американские акции продолжили рост в начале торгов во вторник, 14 октября, после того как администрация США подтвердила встречу президента Трампа и председателя Си.
Однако торговая напряженность между США и Китаем обострилась в преддверии долгожданного саммита АТЭС, который начнется 31 октября.
Во вторник, 14 октября, вступили в силу новые портовые сборы, отменяющие плату за перевозку грузов. CN Wire сообщает:
«Во вторник США и Китай начнут взимать дополнительные портовые сборы с морских судоходных компаний, перевозящих грузы — от праздничных игрушек до сырой нефти».
США начали взимать пошлины, воплотив в реальность угрозу президента Трампа ввести пошлины на суда, связанные с Китаем. Трамп продолжает бороться с доминированием Китая в мировой морской торговле, одновременно пытаясь укрепить позиции США в судостроении.
Тем временем Китай будет взимать сборы с судов, принадлежащих США, плавающих под их флагом или эксплуатируемых ими.
Новые торговые пошлины, вероятно, станут еще одной темой для обсуждения на предстоящем саммите АТЭС.
Министр финансов США Скотт Бессент выступил накануне вечером, заявив, что запланированная встреча президента Трампа с председателем Си на саммите АТЭС остается в силе, что ослабило опасения новой эскалации.
Оптимизм по поводу торгового соглашения между США и Китаем способствовал росту фьючерсов на американские акции и увеличению спроса на акции, торгующиеся на материковом Китае. Индекс CSI вырос на 0,02%, а индекс Shanghai Composite на утренних торгах повысился на 0,22%.
Фьючерсы на американские акции реагируют на торговый оптимизм
Фьючерсы на американские акции выросли на утренних торгах во вторник, 14 октября, закрепив рост, достигнутый в ходе предыдущей сессии. Индекс Dow Jones E-mini вырос на 79 пунктов, Nasdaq 100 E-mini — на 49 пунктов, а S&P 500 E-mini — на 8 пунктов.
Речь Пауэлла станет ключевым фактором рынка
Позднее во вторник председатель ФРС Пауэлл окажется в центре внимания, поскольку рынки делают ставку на снижение ставки ФРС в октябре и декабре. Пауэлл может укрепить ожидания многократного снижения ставки ФРС, если он выразит обеспокоенность по поводу рынка труда США и снизит риски стагфляции. В случае реализации этого сценария фьючерсы на американские акции могут достичь недавних рекордных максимумов.
С другой стороны, растущая обеспокоенность по поводу стагфляции, усугубленная приостановкой работы правительства США, может привести к снижению фьючерсов на американские акции, что потенциально может свести на нет рост предыдущего дня.
В письме Кобейсси комментируются тенденции на рынке труда США, в частности:
Разрыв между мнением американцев о том, что рабочих мест «много» и «трудно найти», сократился до 7,8% в сентябре, что является самым низким показателем с 2021 года. Это самый слабый показатель за 8 лет, не считая всплеска пандемии в 2020 году. Исторически этот показатель является опережающим индикатором безработицы, предвещая рост числа заявок на пособие по безработице в будущем. По данным Moody’s, нет лучшего показателя, чем этот показатель, предсказывающего изменения в занятости. У ФРС не будет иного выбора, кроме как продолжить снижение ставок.
Ухудшение ситуации на рынке труда сигнализирует о более «мягкой» ставке ФРС. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность последовательного снижения ставки на 25 базисных пунктов в октябре и декабре составляла 96,7% и 92,2% соответственно.
Тем временем трейдерам следует внимательно следить за ситуацией на Капитолийском холме, где потенциальное голосование по законопроектам о временном финансировании может повлиять на настроения. Затянувшийся тупик в Сенате может негативно сказаться на рискованных активах. Продолжительный период приостановки работы правительства может замедлить рост ВВП и повысить риски стагфляции. С другой стороны, фьючерсы на американские акции могут пойти вверх, если Сенат примет законопроект о временном финансировании.
Несмотря на эти препятствия, технические индикаторы указывают на то, что базовый импульс остается бычьим.
Ключевые технические уровни для Dow Jones, Nasdaq 100 и S&P 500
После утреннего роста фьючерсы на американские акции остались выше 50-дневной и 200-дневной экспоненциальных скользящих средних (EMA), подтверждая бычий импульс.
Однако краткосрочные перспективы зависят от новостей о торговле между США и Китаем, голосования в Сенате и позиции председателя ФРС Пауэлла. Ключевые показатели, за которыми трейдерам следует следить, включают:
Доу-Джонс
- Сопротивление: 46 500, 47 000, рекордный максимум 3 октября — 47 323.
- Поддержка: 46 000, 50-дневная EMA (45 830).
Насдак 100
- Сопротивление: 25 000, рекордный максимум 9 октября 25 394, 25 500.
- Поддержка: 24 500, 50-дневная EMA (24 226).
S&P 500
- Сопротивление: рекордный максимум 9 октября — 6 812, 7 000.
- Поддержка: 6600, 50-дневная EMA (6581).
Обзор рынка в октябре: в центре внимания Капитолийский холм и Пауэлл
Фьючерсы на американские акции ждут решающую сессию, поскольку в центре внимания будут председатель ФРС Пауэлл и Сенат.
Фьючерсы на американские акции, вероятно, вырастут, если Пауэлл поддержит последовательное снижение ставок. Однако Пауэлл может спровоцировать распродажу, если повысит риски стагфляции и предложит приостановить снижение ставок для борьбы с нестабильной инфляцией.
Развитие событий в торговле между США и Китаем и голосование в Сенате по законопроектам о временном финансировании также повлияют на склонность к риску.
Следите за нашими прямыми трансляциями и изучайте обновления рынка в режиме реального времени.