Ключевые моменты:
- Отток биткоинов достиг рекордных значений, не наблюдавшихся со времен краха FTX, что исторически предшествовало крупным бычьим трендам.
- Показания Пауэлла и данные по инфляции могут повлиять на дальнейшие действия биткоина, поскольку задержки со снижением ставки представляют собой риски.
- Технические графики указывают на потенциальный прорыв, при котором BTC будет стремиться к диапазону $125–$135 тыс., если бычий импульс сохранится.
-
Биткойн
+0,70%
Инвесторы в биткоин (BTC) выводят свои активы с криптовалютных бирж беспрецедентными темпами, достигая уровней, не наблюдавшихся с момента краха FTX в 2022 году.
Рекордный отток капитала предшествует масштабному росту — может ли история повториться?
По данным CryptoQuant, 5 февраля 2025 года с бирж ушло более 47 000 BTC (на сумму около 4,6 млрд долларов США). Это означает падение предложения биткоинов на биржах на 3%, что свидетельствует о том, что трейдеры переводят свои активы в частные кошельки, вероятно, для долгосрочного хранения.
Исторически крупные оттоки биткоинов часто предшествовали крупным скачкам цен. Например, похожая картина наблюдалась в июле 2024 года и ноябре 2022 года, когда крупные изъятия последовали за 125% и 100% ростом рынка биткоинов соответственно.
Это говорит о том, что киты (крупные инвесторы) и институты могут накапливать биткоины в ожидании очередного роста, указывая на сильный приток средств в биржевые фонды (ETF) на основе биткоинов в США.
Данные по инфляции и показания Пауэлла: влияние на настроения на рынке биткоинов
Экономические данные и денежно-кредитная политика могут повлиять на следующий крупный шаг Bitcoin. Недавний отчет о потребительских настроениях Мичиганского университета показал, что американцы теперь ожидают, что инфляция будет расти на 3,3% ежегодно в течение следующих пяти-десяти лет — это самый высокий уровень с 2008 года.
Этот рост инфляционных ожиданий во многом обусловлен опасениями по поводу потенциальных тарифов от новой администрации Трампа, которые могут привести к росту расходов. Если инфляция останется высокой, Федеральный резерв может отложить или замедлить снижение процентных ставок, сохраняя высокие затраты по займам.
Почему это важно для Биткоина?
- Более высокие процентные ставки делают традиционные активы (такие как облигации и сберегательные счета) более привлекательными, что потенциально снижает спрос на биткоин.
- С другой стороны, более низкие процентные ставки увеличивают ликвидность на финансовых рынках, что исторически благоприятствовало биткоину.
Трейдеры теперь сосредоточены на предстоящей речи Пауэлла, поскольку любые намеки на будущую политику процентных ставок могут повлиять на траекторию биткоина. Обратите внимание, что биткоин сильно вырос даже во время паузы в процентных ставках ФРС в 2024 году, в первую очередь из-за ожидания администрации Дональда Трампа, поддерживающей BTC.
Надежды на стратегический резерв Bitcoin, скорее всего, удержат BTC от резкого падения — следите за золотым фракталом
Если Трамп объявит о стратегическом резерве биткоина в ближайшие недели или месяцы, это может компенсировать риски приостановки ставок и дальнейшего роста, поскольку криптовалюта, скорее всего, получит статус безопасного актива, аналогичного золоту.
Торговый аналитик Doctor Profit заявил на X, что близкое сходство биткоина с тенденциями цен на золото на меньших таймфреймах может привести к тому, что цены на BTC в следующий раз достигнут диапазона 125 000–135 000 долларов.
«Биткоину понадобится всего 28 дней, чтобы выйти из второй фазы бокового движения, но этого пока не произошло», — сказал он, добавив:
«Мы ясно видим, что биткоин следует за золотом, что дает нам ценную информацию о том, куда могут пойти события дальше».
Технический обзор: готов ли биткоин к прорыву?
Несмотря на массовый отток, цена биткоина остается в диапазоне от $95 000 до $107 850. Криптовалюта с трудом вырвалась из этой зоны с момента восстановления после распродажи на мировом рынке 3 февраля.
С точки зрения технического анализа, биткоин остается в ограниченном диапазоне, но тестирует ключевые уровни:
- Если биткоин превысит отметку $107 850, это может подтвердить бычий прорыв, потенциально нацеленный на более высокие уровни.
- Если цена биткоина упадет ниже 95 000 долларов, это может стать сигналом слабости и повысить риск дальнейшего снижения.
Графические модели предполагают, что биткоин консолидируется в рамках формирования флага, часто рассматриваемого как бычий паттерн продолжения. Если он вырвется из паттерна флага вверх, вероятность его роста до $150 000 будет выше.
Прогнозируемое движение измеряется путем прибавления высоты предыдущего восходящего тренда к потенциальной точке прорыва, которая составляет около 107 850 долларов.