Ключевые моменты:
- Золото торгуется на уровне $2716, поддерживаемое восходящим каналом; Серебро подорожало на 0,77% до $32,15 на фоне геополитической напряженности и опасений по поводу инфляции.
- Ожидания снижения ставки ФРС подпитывают спрос на золото и серебро; Инструмент CME FedWatch указывает на 98% вероятность сокращения на 25 базисных пунктов.
- Доходность казначейских облигаций США выросла до двухнедельного максимума, укрепив доллар США и ограничив потенциальный рост золота.
В этой статье:
-
Золото
-0.05%
-
Серебро
+1.04%
Обзор рынка
Цены на золото (XAU/USD) упали до $2700 после того, как не смогли удержать ночной рост выше $2713. Неопределенность инвесторов относительно политики процентной ставки Федеральной резервной системы оказала давление на драгоценный металл. В то время как индекс потребительских цен США (ИПЦ) в ноябре вырос на 0,3%, что стало самым большим месячным ростом с апреля, годовой уровень инфляции вырос до 2,7%.
Базовая инфляция выросла на 3,3%, что усилило ожидания снижения ставки Федеральной резервной системой на 25 базисных пунктов 18 декабря, на что указывает 98%-ная вероятность по инструменту FedWatch от CME Group. Однако более высокая доходность казначейских облигаций США и крепкий доллар США ограничили потенциал роста золота.
Доходность казначейских облигаций США выросла до двухнедельного максимума, что свидетельствует об ожиданиях рынка относительно инфляционного давления, обусловленного фискальной политикой. Несмотря на привлекательность золота в качестве инструмента хеджирования, его эффективность остается под давлением растущей доходности облигаций и недавнего месячного пика доллара.
Серебро превосходит золото по спросу на активы-убежища
Серебро (XAG/USD) набирает обороты, торгуясь по $32,13 после достижения внутридневного максимума в $32,19. В отличие от золота, серебро выигрывает от своей двойной роли как актива-убежища и промышленного металла, особенно на фоне проблем с инфляцией и геополитической напряженности.
Доступность металла и промышленный спрос привлекли покупателей, защищая его от более широкого понижательного давления, влияющего на золото.
Ожидаемое снижение ставок центральными банками также укрепило серебро, поскольку более низкие ставки в целом повышают привлекательность драгоценных металлов. Устойчивость серебра подчеркивает его растущую роль в неопределенных экономических условиях.
Геополитические риски и ключевые события впереди
Продолжающаяся геополитическая напряженность, включая конфликты в Восточной Европе и на Ближнем Востоке, продолжает обеспечивать безопасность драгоценных металлов. Теперь трейдеры переключают свое внимание на предстоящие экономические данные США, такие как индекс цен производителей и еженедельные заявки на пособие по безработице, которые могут повлиять на краткосрочные настроения рынка.
Заседание Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) на следующей неделе будет иметь решающее значение для траектории золота и серебра.
Краткосрочный прогноз
Золото, скорее всего, протестирует сопротивление на уровне $2726, если удержится выше $2703. Серебро, торгующееся по $32,15, остается оптимистичным, нацеливаясь на $32,37 на фоне спроса на безопасные активы.
Прогноз цен на золото: технический анализ
Золото торгуется на уровне $2,716.92, немного снизившись на 0.04%, но оно по-прежнему поддерживается восходящим ценовым каналом на 4-часовом графике. Точка разворота на уровне $2,703.23 выступает в качестве ключевого уровня; оставаясь выше него, можно поддержать бычий импульс. Непосредственное сопротивление находится на уровне $2,726.46, за которым следует $2,748.86, что указывает на потенциал роста.
С другой стороны, уровни поддержки на уровне $2,679.44 и $2,657.87 служат критическими страховочными сетками. Технические индикаторы соответствуют этому позитивному прогнозу. 50-дневная EMA на уровне $2,682.83 усиливает краткосрочные бычьи настроения, в то время как 200-дневная EMA на уровне $2,659.32 подтверждает долгосрочную силу.
На данный момент восходящий канал золота удерживает покупателей под контролем, но прорыв ниже $2,703.23 может сигнализировать о медвежьем давлении.
Прогноз цены серебра (XAG/USD): технический прогноз
Серебро торгуется на уровне $32,15, что на 0,77% выше, чему способствует устойчивый восходящий ценовой канал на 4-часовом графике. Точка разворота на уровне $31,87 имеет решающее значение для поддержания бычьего тренда, поскольку прорыв ниже этого уровня может вызвать давление продаж.
Ближайшее сопротивление находится на уровне $32,37, а дальнейшие цели — на уровне $32,87, что указывает на продолжающуюся силу металла. С другой стороны, уровни поддержки на уровне $31,58 и $30,95 обеспечивают прочную базу для покупателей.
Технические индикаторы подтверждают этот бычий прогноз. 50-дневная EMA на уровне $31,71 подчеркивает краткосрочную поддержку, в то время как 200-дневная EMA на уровне $31,25 подчеркивает более широкий восходящий импульс. Пока серебро остается выше точки разворота, восходящий канал, скорее всего, приведет к росту цен.