Ключевые моменты:
- Золото (XAU) демонстрирует сильную волатильность, близкую к рекордным уровням.
- Доходность казначейских облигаций США (TNX) опустилась ниже уровня поддержки 4,10%.
- Индекс доллара США (DXY) опустился ниже ключевого уровня поддержки 103,50.
-
Золото
-0,29%
Объявление о введении 10% базового тарифа и 54% тарифа на китайские товары вызвало бурную реакцию на мировых рынках. Цены на золото (XAU) подскочили до $3167, поскольку инвесторы искали безопасные активы на фоне растущих опасений по поводу замедления мировой экономики. Однако ралли было недолгим, и цена вернулась к $3054. Этот шаг совпал с глобальной распродажей акций и отражает панику по поводу масштаба нового тарифного плана Трампа. Азиатские производители золота выросли, и драгоценный металл бросил вызов более широким рыночным потерям из-за растущего спроса в неопределенных условиях.
Более того, индекс доллара США резко упал после прорыва ниже 103,50. Медвежий тренд усилился после заявления Трампа, поскольку инвесторы учли вероятность замедления роста и потенциального снижения ставок ФРС. Рынки отреагировали на 54%-ный тариф на китайские товары как на признак обострения торговой напряженности, подрыва доверия к доллару США и усиления понижательного давления.
Доходность казначейских облигаций США значительно упала и пробила уровень поддержки 4,10%. Доходность казначейских облигаций США стремится к более низким уровням, поскольку облигации привлекают потоки безопасного убежища на фоне слабости акций и торговой неопределенности. Опасения по поводу взаимных тарифов, которые, вероятно, замедлят мировой спрос, подстегивают эту тенденцию к снижению. Министр финансов Скотт Бессент заявил, что США могут поднять тарифы, если страны восстановят производство внутри страны. Однако рынки остаются осторожными, поскольку экономические последствия этих агрессивных торговых шагов продолжают разворачиваться.
Технический анализ золота (XAU)
Дневной график золота – сопротивление
Дневной график золота показывает, что цена вырвалась из восходящего канала и достигла нового рекордного максимума на уровне $3167. После достижения этого уровня цена скорректировалась обратно до $3054 из-за сильных условий перекупленности и опасений по поводу тарифов, упомянутых Трампом. Коррекция от рекордного максимума, за которой последовала поддержка на уровне $3054, спровоцировала новую волну волатильности на рынке. Это говорит о том, что прорыв выше $3167 будет сильным бычьим.
4-часовой график золота – восходящий канал
4-часовой график золота показывает формирование восходящего канала. В настоящее время цена торгуется в пределах этого канала с сопротивлением между $3150 и $3170. Примечательно, что максимум четверга на уровне $3167 находился в пределах этой зоны сопротивления. После этого недавняя коррекция нашла поддержку на среднем уровне канала, и в результате в настоящее время происходит отскок.
Технический анализ доходности казначейских облигаций (TNX)
Дневной график доходности 10-летних казначейских облигаций – прорыв
Дневной график доходности казначейских облигаций США показывает, что цена пробила ключевой уровень 4,10%, начав нисходящий тренд. Кроме того, график показывает, что неспособность пробить зону сопротивления 4,62%-4,70%, за которой последовало падение ниже 4,10%, впоследствии спровоцировала текущее снижение доходности.
Доходность 10-летних казначейских облигаций, 4-часовой график – прорыв
4-часовой график доходности казначейских облигаций США показывает, что доходность опустилась ниже 4,10% после консолидации между 4,45% и 4,10%. В результате этот прорыв открыл дверь для потенциального движения к 3,70%.
Технический анализ доллара США (DXY)
Доллар США ежедневно – Медвежье давление
Дневной график индекса доллара США показывает, что он пробил уровень 103,50 и начал быстрое падение к уровню поддержки 100,65. Это падение вызвано сильным медвежьим давлением, которое началось после технического прорыва ниже уровня 107. Давление в значительной степени обусловлено экономической неопределенностью, вызванной торговой политикой Трампа.
4-часовой график доллара США – медвежье давление
Медвежье давление также очевидно на 4-часовом графике, который показывает формирование нисходящего канала. Индекс достиг уровней перепроданности, что предполагает потенциальный отскок. Однако, если индекс останется ниже 103,50, ближайшая цель останется на уровне 100,65 или ниже.
