Ключевые моменты:
- Золото (XAU) консолидируется в симметричном треугольнике.
- Серебро (XAG) консолидируется ниже 200-дневной простой скользящей средней.
- EUR/USD остается под давлением и приближается к ключевой зоне поддержки.
В этой статье:
-
Золото
-0.17%
-
Серебро
-0,14%
-
EUR/USD
+0,48%
Индекс доллара США начал год с кратковременного падения, но быстро возобновил восходящую тенденцию, поддержанную ястребиной позицией ФРС. Центральный банк сообщил только о двух снижениях ставки на четверть пункта в 2025 году, сосредоточившись на инфляционных рисках, связанных с тарифной и налоговой политикой президента Трампа. Сильные экономические данные и устойчивое инфляционное давление еще больше повысили доллар США, создав встречный ветер для золота (XAU) и серебра (XAG). Предстоящие данные по занятости в пятницу сыграют ключевую роль во влиянии на доллар США и, следовательно, на рынки золота и серебра. Отчет за ноябрь показал сильный рост рабочих мест: экономика добавила 227 тыс. рабочих мест, восстановившись после слабого прироста в 12 тыс. в октябре — самого низкого показателя с декабря 2020 года. Данные по NFP и уровню безработицы представлены на диаграмме ниже.
Если отчет о занятости в пятницу подтвердит сильный рост, это может укрепить ястребиную позицию ФРС. Устойчивый рынок труда, вероятно, поддержит силу доллара, ограничив потенциал роста цен на золото и серебро.
ИПЦ еврозоны и политика ФРС формируют перспективы EUR/USD
Более того, на вторник запланированы данные по ИПЦ еврозоны за декабрь. Эти данные будут ключевым фокусом для EUR/USD. Решение ЕЦБ в декабре о снижении ставок еще больше резко контрастирует с планом ФРС по поддержанию более высоких ставок. Президент ЕЦБ Лагард обозначила нейтральный диапазон ставок в 1,75%-2,5%, что предполагает возможность дополнительных снижений ставок.
Охлаждение инфляции в еврозоне может усилить ожидания агрессивного смягчения ЕЦБ, что может оказать дальнейшее понижательное давление на евро. Это очевидное расхождение в политике ЕЦБ и ФРС, вероятно, сохранит медвежьи настроения в отношении евро.
EUR/USD отражает это расхождение в политике и остается под давлением по мере укрепления доллара США. Пара особенно уязвима, если данные по инфляции в еврозоне указывают на дальнейшее снижение. Сильный рынок труда в США может стимулировать рост доллара, потенциально приближая EUR/USD к паритету.
С другой стороны, неожиданные ястребиные сигналы от ЕЦБ или более слабые, чем ожидалось, данные США могут предложить краткосрочное облегчение для евро. Трейдеры будут внимательно следить за публикацией индекса потребительских цен во вторник и протоколами FOMC в среду для получения более точных сигналов направления.
Технический анализ золота (XAU)
Ежедневный график золота – симметричный треугольник
Дневной график золота показывает, что цена приближается к вершине симметричного треугольника и готова к прорыву. Публикация данных NFP на этой неделе укажет дальнейшее направление для рынка золота. Тем не менее, общая тенденция остается положительной, цена удерживается выше красной пунктирной линии тренда на уровне $2550.
Кроме того, RSI остается выше среднего уровня, что указывает на позитивную динамику. Прорыв выше $2720 может подтолкнуть цены на золото еще выше.
Gold 4-Hour Chart – Консолидация
4-часовой график золота показывает, что цена торгуется в нейтральной зоне, выделенной оранжевой областью. Эта нейтральная зона определяется уровнями $2,720 и $2,580. Прорыв из этого диапазона укажет дальнейшее направление. Однако позитивное ценовое движение прошлой недели сформировало двойное дно на 4-часовом графике, что указывает на потенциальный восходящий импульс в краткосрочной перспективе.
Технический анализ серебра (XAG) Анализ
Дневной график серебра – поддержка на бычьей-медвежьей линии
Дневной график серебра показывает, что цена консолидируется на бычье-медвежьей линии, чуть ниже 200-дневной SMA. Для возобновления восходящего тренда необходим прорыв серебра выше $29,80.
Бычья-медвежья линия и нисходящая линия тренда сформировали падающий клин, что указывает на позитивную динамику. Прорыв выше $32.50, вероятно, продлит восходящий импульс цен на серебро.
4-часовой график серебра – двойное дно Узор
4-часовой график серебра показывает, что цена сформировала нисходящий расширяющийся клин и двойное дно внутри этого клина. Прорыв выше $31 подтвердит продолжение восходящего тренда. И наоборот, прорыв ниже $27,80 может привести к дальнейшему снижению перед следующим потенциальным ростом.
Технический анализ EUR/USD
Дневной график EUR/USD — Медвежье давление
Дневной график EUR/USD показывает, что пара остается под сильным нисходящим давлением. Это давление обусловлено силой доллара США, который прорвался выше торгового диапазона 107.
Хотя пара немного разворачивается от сильной поддержки, медвежье давление сохранится, поскольку сила доллара США сохраняется. Предстоящие данные NFP и CPI еврозоны будут дополнительно определять следующее направление пары.
EUR/USD 4-часовой график – нисходящий Канал
4-часовой график показывает, что пара торгуется в нисходящем канале и достигла нижней поддержки этого канала около области $1.02. Цена пытается отскочить выше; Однако черная пунктирная линия тренда указывает на сильное медвежье давление на пару EUR/USD.
