Ключевые моменты:
- Трейдеры ждут данных по инфляции ИПЦ, чтобы оценить следующее движение серебра на нестабильном рынке.
- Серебро находит поддержку на уровне $30,67; Сопротивление остается на уровне $32,49, что вызывает дебаты «покупать на спаде» против «продавать на ралли».
- Экономисты прогнозируют годовой рост ИПЦ на 2,6%, что окажет ключевое влияние на снижение ставки ФРС и цены на серебро.
- Перспективы снижения ставки ФРС смягчаются до 62% на декабрь, что ставит в центр внимания среднесрочную стоимость серебра.
В этой статье:
-
Серебро
+1.05%
Цены на серебро растут, так как трейдеры следят за данными по инфляции в США
Цены на серебро выросли в среду, поскольку трейдеры ожидали ключевых данных по инфляции в США, которые могут повлиять на политику Федеральной резервной системы и повлиять на доллар. Серебро недавно упало ниже своей 50-дневной скользящей средней $31,54, найдя поддержку около $30,67 — уровня, который считается критическим для потенциального роста. При сильном сопротивлении на уровне $32,49 инвесторы взвешивают, останутся ли текущие настроения «покупать на спаде» или сместятся в сторону «продавать на подъеме», в зависимости от отчета по инфляции.
Даст ли пауза доллара место для роста серебру?
После резкого падения до двухмесячного минимума серебро находится в режиме восстановления, чему способствовала временная пауза в недавнем укреплении доллара. Индекс доллара США, который недавно достиг шестимесячного максимума, снизился на 0,1% перед сегодняшним отчетом по индексу потребительских цен (ИПЦ), который должен быть опубликован в 13:30 по Гринвичу. Экономисты ожидают, что годовая инфляция покажет рост на 2,6% по сравнению с сентябрьскими 2,4%. Если инфляция удивит с положительной стороны, это может повысить доллар и оказать давление на серебро; однако более слабый, чем ожидалось, отпечаток ИПЦ может смягчить доллар, потенциально подтолкнув серебро вверх.
Могут ли данные по ИПЦ изменить путь ставки ФРС?
После недавнего снижения ставки на 25 базисных пунктов ФРС, как ожидается, останется «голубиной», хотя вероятность еще одного снижения в декабре снизилась до 62% по сравнению с 70% на прошлой неделе, согласно CME’s FedWatch Tool. Более низкие ставки, как правило, поддерживают серебро как не приносящий доход актив, привлекая больший интерес инвесторов.
Аналитики, включая Питера Фертига из Quantitative Commodity Research, считают, что среднесрочная стоимость серебра останется стабильной, если ФРС продолжит смягчение. Сегодняшний релиз CPI будет иметь решающее значение для краткосрочной политики ФРС, поскольку неожиданный рост инфляции может смягчить ожидания снижения ставок.
О чем нам говорит доходность казначейских облигаций?
Доходность облигаций немного снизилась перед отчетом CPI, что говорит об осторожности рынка, поскольку трейдеры взвешивают потенциальное влияние данных по инфляции на политику ставок. Рост доходности на прошлой неделе, вызванный фискальными ожиданиями после выборов, подчеркнул опасения по поводу потенциального роста инфляции. Если отчет CPI совпадет с прогнозом или превзойдет его, доходность облигаций и доллар могут укрепиться, что окажет давление на цены на серебро. Однако более низкий ИПЦ может ослабить доходность и сделать серебро безопасным убежищем.
Краткосрочный прогноз рынка
Серебро готово к волатильности на основе данных ИПЦ. Если инфляция достигнет или превзойдет ожидаемые 2,6%, это может ослабить перспективы дальнейшего снижения ставок ФРС, укрепив доллар и оказав давление на серебро. Однако более слабый, чем ожидалось, ИПЦ укрепит аргументы в пользу дополнительного снижения ставок, что, вероятно, даст серебру импульс в качестве хеджа против смягчения. В краткосрочной перспективе прогноз по серебру нейтральный или слегка оптимистичный, при этом 30,67 $ является критическим уровнем поддержки. Трейдеры будут внимательно следить за влиянием ИПЦ на политику ФРС, чтобы оценить потенциал серебра для устойчивого роста.