Ключевые моменты:
- Цены на золото завершили неделю на уровне $2688,18, снизившись из-за укрепления доллара США.
- Рост курса доллара США и недавнее снижение процентной ставки ФРС оказали давление на привлекательность золота как безопасного актива.
- Положительное сальдо торгового баланса Китая в октябре увеличилось, а экспорт вырос на 12,7% в годовом исчислении, что способствовало экономическому росту.
В этой статье:
-
Золото
-0,70%
Обзор рынка
Золото (XAU/USD) завершило неделю снижением, торгуясь около $2,688.18 после достижения внутридневного минимума в $2,691 в пятницу. Недавнее падение цен на золото в значительной степени обусловлено укреплением доллара США, подкрепленным ожиданиями инвесторов, что экономическая политика бывшего президента Дональда Трампа может подстегнуть рост и инфляцию.
Такой рост курса доллара обычно делает долларовые активы, такие как золото, менее привлекательными для мировых инвесторов, что снижает спрос на драгоценный металл.
Недавнее решение Федеральной резервной системы снизить процентные ставки на 25 базисных пунктов, установив целевой диапазон в 4,50%-4,75%, еще больше повлияло на статус золота как безопасного актива. Комментарии председателя ФРС Джерома Пауэлла также предполагали, что на горизонте могут быть и другие снижения ставок для противодействия экономическому давлению, что подстегнет доллар и повлияет на спрос на золото.
По данным инструмента FedWatch от CME Group, трейдеры оценивают вероятность очередного снижения ставки в декабре в 75%, что может повлиять на доходность казначейских облигаций и потенциально отвлечь средства от не приносящих доход активов, таких как золото.
Настроения инвесторов меняются на фоне экономических данных
Настроения относительно риска на более широких рынках, вызванные оптимизмом относительно поддержки Федеральной резервной системы и возможных фискальных мер в Китае, способствовали снижению цен на золото.
Трейдеры ожидают выхода предстоящих данных по США, включая индекс потребительских настроений Мичиганского университета и отчет об инфляционных ожиданиях, как индикаторов краткосрочного направления рынка.
Эти данные могут повлиять на силу доллара и, в свою очередь, на привлекательность золота.
Экономическая мощь Китая и торговая напряженность
На мировом уровне положительное сальдо торгового баланса Китая в октябре значительно увеличилось и составило 95,27 млрд долларов США, при этом экспорт вырос на 12,7% в годовом исчислении, а импорт сократился на 2,3%.
Такие высокие показатели торговли свидетельствуют о мощной экономической динамике в Китае, что может повлиять на спрос Китая на золото.
Кроме того, напряженность из-за предлагаемых США пошлин на китайские товары может привести к дальнейшей неопределенности на рынке, повысив привлекательность золота как актива-убежища в случае обострения торговых противоречий.
В текущих условиях траектория цены на золото по-прежнему тесно связана с изменениями курса доллара США, политикой Федеральной резервной системы и событиями в мировой торговле, поскольку инвесторы ищут сигналы о краткосрочном направлении движения драгоценного металла.
Краткосрочный прогноз
Краткосрочные технические перспективы золота остаются медвежьими, поскольку оно торгуется вблизи опорной точки $2,684. Падение ниже поддержки $2,668 может усилить продажи, в то время как сопротивление на уровне $2,696 ограничивает потенциальный рост.
Прогноз цен на золото: технический анализ
Золото (XAU/USD) торгуется по $2,688.18, снизившись на 0.68% и колеблясь около критической точки разворота на $2,684.08. Этот уровень имеет значение — оставаясь ниже него, можно сохранить медвежий тренд с непосредственной поддержкой на $2,668.38 и далее вниз на $2,654.34.
Однако если золото превысит $2,684.08, оно может привлечь покупателей, нацеленных на сопротивление на $2,696.64 или выше на $2,709.01. 50-дневная EMA на $2,706.93 и 200-дневная EMA на $2,715.41 указывают на медвежий уклон в краткосрочной перспективе.
Трейдеры внимательно следят за этими уровнями, чтобы оценить следующее направление, поскольку любое устойчивое движение вверх или вниз может сигнализировать об изменении импульса.