Commodities

На мой взгляд, золото подтвердило многолетний прорыв в 2024 году, во многом похожий на тот, что был в 2005 году. В дальнейшем я ожидаю, что сюрпризы будут склоняться в сторону повышения.

В этой статье:

  • Серебро

    -1.99%

  • Золото

    -0.34%

Поскольку рынки США закрыты в понедельник, 20 января, в связи с праздником Мартина Лютера Кинга-младшего и инаугурацией Трампа, трейдеры готовятся к длинным выходным. Золото переживает ралли, поскольку инвесторы хеджируют возможные колебания рынка.

Если заявления или действия Трампа вызовут панику на рынке, золото может быстро вырасти до $3000. Однако, если рынок откроется в следующий вторник без существенных сбоев, золото может отступить по мере исчезновения неопределенности.

Между тем опасения по поводу возможных китайских тарифов приводят к росту премий за физическое серебро. Слитки, поставляемые из Китая, могут столкнуться с тарифами до 25%, что может спровоцировать ажиотаж по покрытию бумажных коротких позиций в феврале, что вызовет потенциальное короткое сжатие.

Премии за серебро и анализ EFP

Примерно неделю назад Боб Коулман поделился приведенной ниже диаграммой, подчеркнув важное наблюдение: многодолларовые скачки цен на серебро часто совпадают с ростом физических премий (синяя линия). Недавно премии выросли примерно до $0,65, что аналогично 2020 году, когда серебро взлетело с $15,00 до $30,00.

В настоящее время премии подскочили без соответствующего роста серебра. Возможно, так оно и останется, но если серебро превысит $33,00, ситуация может измениться, а прорыв выше $36,00 после инаугурации Трампа может спровоцировать значительное покрытие коротких позиций.

Gold Sentiment: Market Ожидания

Золото приближается к своему историческому максимуму, но настроения остаются сдержанными. Поисковые запросы Google по запросу «gold price» в настоящее время составляют 52, что значительно меньше 88, наблюдавшихся в апреле 2024 года, когда цены на золото подскочили до $2450. Эти низкие настроения указывают на возможность дальнейшего роста, особенно если золоту удастся преодолеть отметку $2800.

Перспективы рынка и ключевые индикаторы

Золото

Хотя текущий рост может быть обусловлен хеджированием перед инаугурацией Трампа, если золото продолжит расти после инаугурации, оно может быстро приблизиться к $3000. Однако падение ниже $2700, скорее всего, приведет к консолидации.

Silver

Серебро находится в потенциально взрывоопасной ситуации. Если цены превысят $33,00 и продолжат расти, это может стать сигналом о значительном бычьем тренде, а движение выше $36,00 может спровоцировать короткое сжатие. Однако падение ниже $31.00 переведет рынок в нейтральное состояние.

GDX (Gold Miners)

Перспективы для майнеров остаются положительными, пока цены остаются выше $36.19. Прорыв выше $37.30 может сигнализировать о дальнейшем восходящем импульсе.

GDXJ (Junior Miners)

Junior Miners необходимо подняться выше линии нисходящего тренда цикла для подтверждения прорыва. Падение ниже 200-дневной скользящей средней будет сигнализировать о большей консолидации.

SILJ (Silver Juniors)

Silver Juniors показали вялые результаты. Устойчивое движение выше $11.20 может сигнализировать о более сильном движении вверх.

Заключительные мысли

In На мой взгляд, золото подтвердило многолетний прорыв в 2024 году, во многом похожий на тот, что был в 2005 году. В дальнейшем я ожидаю, что сюрпризы будут иметь тенденцию к росту. Я считаю, что у серебра и горнодобывающих компаний есть потенциал превзойти золото в 2025 году после многих лет стагнации.

AG Thorson — зарегистрированный CMT и эксперт в области технического анализа. Для получения дополнительных прогнозов цен и ежедневных комментариев по рынку рассмотрите возможность подписки на сайте www.GoldPredict.com.