Ключевые моменты:
- Фьючерсы на сырую нефть удерживают ключевые уровни поддержки, но трейдеры ждут сильного катализатора, чтобы выйти за пределы текущего диапазона консолидации.
- Для роста необходимо преодолеть технические уровни сопротивления на отметках $70,35 и $70,42, однако рыночные настроения по-прежнему остаются в режиме «продавайте на подъеме».
- Ослабление доллара США оказывает краткосрочную поддержку ценам на нефть, однако экономические проблемы и торговая напряженность ограничивают потенциал роста.
- ОПЕК+ планирует увеличить добычу в апреле, но падение цен может заставить группу пересмотреть свою стратегию поставок.
- Рост запасов сырой нефти в США и рекордно высокие прогнозы добычи усиливают давление на предложение, сохраняя медвежий уклон.
-
Нефть марки WTI
+1,27%
Сырая нефть сохраняет ключевую поддержку, пока трейдеры ждут катализатора
Фьючерсы на легкую сырую нефть закрылись во вторник с небольшим ростом, но остаются вблизи критических уровней поддержки конца прошлого года на $65,20, $64,75 и $63,87. Текущая консолидация предполагает, что продавцы сокращают позиции, в то время как происходит некоторая фиксация прибыли. Однако отсутствие сильного направленного движения указывает на то, что трейдеры ждут катализатора для прорыва диапазона.
Технические индикаторы указывают на значительный потенциал роста, если импульс изменится, с сопротивлением на краткосрочном уровне Фибоначчи $70,35 и 200-дневной скользящей средней на $70,42. Однако, поскольку цены все еще ниже как 50-дневной ($71,84), так и 200-дневной скользящей средней, рынок остается в режиме «продавать ралли». Любой бычий прорыв потребует сильного фундаментального драйвера для преодоления этих уровней сопротивления.
Во вторник фьючерсы на легкую сырую нефть закрылись на уровне $66,25, увеличившись на $0,22 или на +0,33%.
Ослабление доллара поддерживает нефть, но экономические проблемы сдерживают рост
Цены на нефть немного выросли во вторник, чему способствовало ослабление доллара США, который достиг четырехмесячного минимума. Более слабый доллар делает сырую нефть более доступной для международных покупателей, предлагая краткосрочную поддержку цен. Однако более широкие экономические проблемы оказали давление на рынок, ограничив рост.
Фондовые рынки остаются под давлением, а американские акции продолжают нести потери. S&P 500 зафиксировал самое резкое падение с 18 декабря, в то время как Nasdaq упал на 4%, что стало худшим падением за один день с сентября 2022 года. Слабость рисковых активов заставляет нефтетрейдеров проявлять осторожность, усиливая хрупкие настроения.
Еще больше осложнив рыночные настроения, президент США Дональд Трамп объявил о новом тарифе в 25% на весь импорт стали и алюминия из Канады, что усилило торговую напряженность. Хотя протекционистская политика способствовала волатильности, ее влияние на спрос на сырую нефть остается неопределенным. Теперь инвесторы ожидают данных по инфляции в США, которые должны быть опубликованы в среду, что может повлиять на решения Федеральной резервной системы по ставкам и, в свою очередь, на динамику рынка нефти.
Давление со стороны предложения и реакция ОПЕК+
Управление энергетической информации США (EIA) повысило прогноз добычи сырой нефти, прогнозируя добычу в 13,61 млн баррелей в день (б/д) в 2025 году, что превзошло предыдущие оценки. Между тем, запасы сырой нефти выросли на 4,2 млн баррелей на прошлой неделе, согласно отраслевым данным, что еще больше усилило давление на рынок. Официальные правительственные данные о запасах сырой нефти будут опубликованы в среду, что предоставит дополнительную информацию о тенденциях поставок.
На фронте ОПЕК+ группа объявила о планах увеличить добычу в апреле, хотя недавнее снижение цен вызвало сомнения относительно того, будет ли эта стратегия реализована. Заместитель премьер-министра России Александр Новак подтвердил, что запланированное увеличение добычи остается в силе, но дал понять, что группа может пересмотреть свою позицию, если цены упадут еще больше.
Нефть марки Brent удерживает сильную поддержку около $70 за баррель, и некоторые аналитики ожидают потенциального отскока. Однако ОПЕК+ сохраняет гибкость в своей стратегии поставок, особенно учитывая продолжающуюся геополитическую неопределенность, включая политику США в отношении Ирана и Венесуэлы.
Перспективы рынка: медвежий уклон сохраняется до тех пор, пока не появится более сильный катализатор
Нефть остается в уязвимом положении, а ключевые технические уровни выступают в качестве поля битвы для трейдеров. Хотя краткосрочная поддержка сохраняется, медвежий настрой сохраняется из-за экономических проблем, роста добычи в США и неопределенности вокруг планов поставок ОПЕК+.
Прорыв ниже $70 за баррель по Brent или $65 по WTI может ускорить продажи, заставив ОПЕК+ пересмотреть свою позицию по производству. И наоборот, любое ослабление торговой напряженности или более сильные, чем ожидалось, экономические данные могут спровоцировать технический отскок. Пока не появится решающий катализатор, трейдеры, скорее всего, будут оставаться осторожными, продавая на ралли, отслеживая ключевые экономические и геополитические события.
Более подробную информацию можно найти в нашем экономическом календаре.