Ключевые моменты:
- Цены на сырую нефть растут, поскольку трейдеры следят за 200-дневной скользящей средней и целевым уровнем в 77,88 долларов.
- ОПЕК+ откладывает повышение добычи на месяц, усиливая усилия по стабилизации цен на фоне слабого мирового спроса.
- США. Исход выборов может изменить нефтяную политику, поскольку Трамп и Харрис придерживаются противоположных энергетических стратегий.
- Рекордная активность хеджирования нефти в октябре свидетельствует о повышенной осторожности в отношении геополитических и рыночных рисков.
В этой статье:
-
WTI Oil
+0.32%
Crude Oil Prices Edge Выше, поскольку ключевые технические уровни выходят на первый план
Цены на сырую нефть медленно растут, движимые спекулянтами, которые наращивают недавний рост после того, как легкая нефть пробила 50-дневную скользящую среднюю. Этот шаг добавил бычий импульс, и теперь цены тестируют уровень 50% коррекции на уровне $71,63. Если цены пробьют этот уровень, они могут нацелиться на 200-дневную скользящую среднюю на уровне $73,13, что будет означать сильное давление со стороны покупателей. Трейдеры рассматривают недавний максимум в $77,88 как потенциальную цель роста, если импульс сохранится.
В 11:42 по Гринвичу фьючерсы на легкую сырую нефть торгуются по $71,78, что на $0,31 выше или на +0,43%.
Задержка производства ОПЕК+ оказывает поддержку
В недавнем решении ОПЕК+ отложила увеличение добычи в декабре на один месяц, стремясь противостоять слабому спросу и растущему предложению не-ОПЕК. Эта задержка последовала за ростом добычи ОПЕК, вызванным возобновлением добычи Ливией, хотя соблюдение Ираком ограничений ОПЕК+ смягчило часть этого роста. Задержка добычи сигнализирует о приверженности ОПЕК+ стабилизации цен на фоне более слабого прогноза спроса, предоставляя трейдерам поддержку при оценке тенденций поставок в 2024 году.
Выборы президента США усиливают неопределенность рынка
Выборы президента США создают волатильность на рынке нефти. Победа Трампа, скорее всего, укрепит внутренний энергетический сектор, продвигая политику, благоприятную для бурения, что может повысить добычу в США и оказать понижательное давление на мировые цены на нефть. И наоборот, администрация под руководством Харриса, скорее всего, будет поддерживать политику чистой энергии, снижая внутреннюю зависимость от нефти и, возможно, ужесточая поставки. Наряду с выборами, политические решения Федеральной резервной системы на этой неделе также могут повлиять на нефть через силу доллара, влияя на цены на сырьевые товары во всем мире.
Скидки на иранскую сырую нефть ужесточаются из-за сокращения экспорта
Скидки на иранскую сырую нефть для Китая ужесточаются до самой низкой маржи за пять лет, поскольку иранский экспорт сократился более чем на 300 000 баррелей в день в октябре. Это сокращение поставок, обусловленное проблемами с трубопроводами и геополитическими проблемами, напрягает независимых нефтеперерабатывающих заводов Китая, или «чайников», которые полагаются на дисконтную нефть для поддержания тонкой маржи. Геополитические риски вокруг Ирана и потенциальные перебои с поставками удерживают премии на высоком уровне, а трейдеры внимательно следят за развитием событий.
Рекордное хеджирование отражает повышенную осторожность
В октябре наблюдалась рекордная торговля фьючерсами и опционами на нефть, поскольку активность хеджирования резко возросла. ICE и CME сообщили о пиковых объемах торгов, вызванных геополитической напряженностью и медвежьим прогнозом на 2025 год. Aegis Hedging отметила, что производители все чаще фиксируют цены для управления рисками на неопределенном рынке. Поскольку рынки опционов демонстрируют повышенную активность, основное внимание по-прежнему уделяется управлению рисками в условиях волатильности рынка.
Прогноз рынка: краткосрочный бычий тренд с осторожностью
Краткосрочный прогноз осторожно оптимистичен, а технические индикаторы и действия ОПЕК+ оказывают поддержку. Если цены удержатся выше текущих уровней, они могут протестировать $77, что привлечет дополнительный спекулятивный интерес. Однако результаты выборов в США, геополитическая напряженность и политика Федеральной резервной системы могут привести к волатильности, что потребует тщательного управления рисками.