Ни один рынок не движется вверх или вниз по прямой линии. И время для «подъема» майнеров уже здесь.
S&P 500: отскок в процессе создания?
Сегодня на рынках не происходит ничего особенного, за исключением общего фондового рынка, который в конечном итоге снизился после того, как свел на нет его движение выше 6000. Это может оказать глубокое влияние на многие другие рынки. Но… Даже если акции здесь и сформировали вершину, они могут легко вырасти в самом ближайшем будущем.
Вот почему:
В моем оповещении о торговле золотом в среду я написал следующее:
Люди стали оптимистичнее относиться к акциям. Я понимаю. Грядут политические перемены, и многие инвесторы могут быть взволнованы этим, хотя я не думаю, что другие захотят продавать, учитывая эти настроения.
Однако я должен отметить, что вершины формируются, когда настроения крайне бычьи. Хотя это не обязательно должно быть последней вершиной для этого ралли (признаюсь, я думал, что мы уже видели вершину, и акции продолжали расти), я хочу подчеркнуть, что это один из моментов, когда по крайней мере локальная вершина становится вероятной.
Для этого есть две причины.
Во-первых, у нас сейчас есть точка разворота на основе вершины треугольника. Последнее движение определенно было вверх, что означает, что оно имеет медвежьи последствия.
Во-вторых, S&P 500 только что аннулировал движение выше очень круглого (и поэтому важного с психологической точки зрения) уровня 6000. Это обесценивание произошло с точки зрения цен закрытия, что делает его еще более важным, чем если бы мы видели его только в терминах внутри дня.
ЕСЛИ это вершина, то падение акций серебра и горнодобывающих компаний (и, в частности, акций младших горнодобывающих компаний, вот-вот ускорится).
То же самое касается падения FCX, который является производителем как меди, так и золота.
Действительно, аннулирование движения выше 6000 и разворот на основе вершины треугольника спровоцировали спад. И это может стать переломным моментом для спада на рынке драгоценных металлов и сырьевых товаров. Однако даже если бы вершина была сформирована, мы все равно могли бы получить отскок, поскольку вершины акций, как правило, довольно плоские, и их создает более одной меньшей вершины.
И поскольку S&P 500 только что перешел к своему предыдущему максимуму, у нас есть веские основания ожидать, что отскок произойдет прямо сейчас.
Тем временем индекс доллара США снова тестирует предыдущий максимум, но поскольку он не поднялся выше него, сопротивление остается нетронутым, и, вероятно, последует коррекционное снижение.
Золото не сделало ничего значимого с тех пор, как вчера перешло к своему 50% уровню коррекции Фибоначчи. Он немного поднялся, но не значительно.
В краткосрочной перспективе (приведенный выше график основан на 30-минутных свечах) мы видим небольшой прорыв, который является небольшим бычьим сигналом, подтверждающим мои вчерашние замечания о вероятной вершине индекса USD и вероятном росте золота. низ.
И поскольку золото не делает многого, и индекс доллара США не делает многого, можно было бы ожидать, что майнеры не будут делать многого, и… Действительно, ничего серьезного не происходит.
Устойчивость на фоне акций Слабость
Однако я бы не сказал, что это не имеет никаких последствий. В конце концов, акции горнодобывающих компаний — это акции, и в краткосрочной перспективе движение цен на акции часто влияет на движение цен на майнеров. Учитывая ежедневный спад фондового рынка, было бы естественно увидеть движение вниз в акциях горнодобывающих компаний — чего у нас нет. Это означает, что майнеры на самом деле не нейтральны — они здесь демонстрируют силу.
Это еще раз подтверждает вчерашнюю точку зрения — что акции майнеров могут вырасти здесь в ближайшие несколько — десять торговых дней.
GDX ETF вырос сразу после (точно) коснувшись своей 200-дневной скользящей средней. Это то, что также вызвало ралли в марте, а также в начале и середине 2023 года.
Дополнительная вещь, которую я хотел бы здесь добавить, это примечание о текущем положении индикатора RSI на основе GDX ETF.
А именно, он опустился ниже 30, что — во всех недавних случаях — обозначало как минимум краткосрочные возможности для покупки. Поскольку история имеет тенденцию рифмоваться, мы, вероятно, также испытаем отскок в ближайшем будущем.