Пока индекс доллара США тестирует свои минимумы и готовится к крупному ралли, золото достигает новых максимумов. Но, скорее всего, это скоро закончится.
В этой статье:
-
Silver
-1.11%
-
USD/JPY
+1.18%
Расширение Фибоначчи: Золото приближается к своей цели
Это один из случаев, когда «рынок может оставаться иррациональным дольше, чем вы можете оставаться логичным», поскольку золото неуклонно растет, несмотря на широкое дно индекса USD и прорыв валютной пары USD/YEN.
Рынки не логичны, а эмоциональны, и по многим причинам ситуация сейчас является чрезмерной на многих рынках. Тем не менее, поскольку золото смогло вырасти, пока индекс USD торговался взад-вперед, вопрос в том, насколько высоко оно может подняться, пока индекс USD «принимает решение».
Индикаторы, указывающие на среднесрочные максимумы, в основном уже «слишком высоки», что указывает на ситуацию крайней перекупленности. Это говорит нам о том, что грядет большой спад. Однако, поскольку они слишком высоки, они не обязательно говорят нам, на каком уровне цен золото, скорее всего, развернется.
MACD, видимый на графике выше (его нижняя часть), указывает на то, что ситуация является более чрезмерной, чем когда-либо с 2015 года, но это не значит, что она не может стать немного более чрезмерной, прежде чем сформируется вершина.
Следовательно, мы должны полагаться на другие индикаторы, и есть особенно важный, который дает представление о краткосрочной цели золота.
Это инструмент расширения Фибоначчи, который работает путем умножения предыдущего заметного ралли на коэффициент 1,618 (число Фи). В нашем случае это ралли золота 2015–2020 гг., и целевой показатель роста, основанный на нем, составляет около $2730 (для фьючерсов на золото).
Недавний максимум фьючерсов на золото составил $2694,75, что означает, что золото находится всего в 1,3% от своей целевой цены роста — почти на ней.
RSI и MACD (и, вероятно, почти все остальные индикаторы) уже указывают на близость вершины, и вышеизложенное просто показывает, насколько она, вероятно, близка.
Нижняя часть графика показывает индикатор PMO, который также указывает на ситуацию сильной перекупленности, а также показывает, что произошло с младшими горнодобывающими акциями, когда оба (MACD и PMO) были одинаково перекуплены — крупные спады следовали в течение месяцев и, по сути, лет.
GDXJ достигает сильного сопротивления
Дневные трейдеры могут захотеть воспользоваться импульсом здесь, но для других трейдеров наличие или открытие короткой позиции по золоту может показаться более привлекательным. И под наличием или открытием короткой позиции по золоту я имею в виду в основном открытие ее в младших горнодобывающих акциях, которые уже достигли своего очень сильного сопротивления в виде вершины 2022 года.
GDXJ только что поднялся на $0,01 выше своего максимума 2022 года ($51,27), а затем быстро свел на нет этот прорыв. Это мощный сигнал на продажу.
Это ответ на незаданный вопрос «насколько высоко слишком высоко».
Это, а также близость цели роста золота, вполне вероятно, означает, что вершина GDXJ уже достигнута.
Между тем, серебро только что превзошло золото в очень краткосрочной перспективе, как это обычно бывает до или на вершине.
Кажется, мне следовало последовать первоначальной мысли пятницы и открыть длинную позицию по серебру.
В любом случае, белый металл, скорее всего, либо достиг вершины, либо поднимется в последний раз, поскольку золото движется к своей верхней цели. Сильное сопротивление серебра находится прямо перед ним — на его предыдущем годовом максимуме, и поскольку серебро известно своими ложными прорывами, серебро может подняться немного выше этого уровня.
Тем временем индекс доллара США только что свел на нет еще одну попытку опуститься ниже дна конца 2013 года. Это конец широкого дна? Может быть. Если нет, то это, скорее всего, уже не за горами, и как только USDX наконец-то значительно вырастет, золото, скорее всего, упадет — причем не незначительно.